由实际利率反推名义利率
由实际年化利率与复利频率求名义利率
Nominal from Effective
Nominal from Effective
📐 计算公式
r = n·((1+EAR)^{1/n} − 1)
名义 r=n×((1+EAR)^(1/n)−1)，由真实年化 EAR 反推挂牌名义年利率，用于统一不同复利频率产品的利率口径；n 为每年复利次数。
📌 计算说明
- r = n[(1+EAR)^{1/n}−1]。
- EAR=5.116%,月复利 → 5.0%。
📚 深度解析：名义利率反推
💡 常见使用场景
- 已知产品真实年化 EAR，反推挂牌名义年利率。
- 统一不同复利频率产品的利率口径。
- 在产品说明书间做利率换算比对。
实际年化 6.18%、按月复利的名义利率
r=n×((1+EAR)^(1/n)−1)=12×((1.0618)^(1/12)−1)=12×(1.005−1)=12×0.005=6.00%。即名义 6% 按月复利得 EAR 6.18%。
❓ 常见问题（FAQ）
- 为什么名义利率低于实际年化？
- 因为复利频率放大了收益。名义 6% 按月复利后真实拿到 6.18%，名义是「挂牌口径」、EAR 是「到手口径」。
- 这个换算对贷款也适用吗？
- 适用同一数学关系，只是语义相反：贷款的 EAR 是真实成本，名义是合同标注值，比较成本同样看 EAR。